所有涉及互聯(lián)網(wǎng)的項目，起源一定是拼命燒錢(qián)，燒死敵人就OK?；ヂ?lián)網(wǎng)整了二十多年，人們發(fā)現燒錢(qián)是最靠譜的、最主流的戰法。

互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)燒錢(qián)大戰背后的邏輯，是人們發(fā)現互聯(lián)網(wǎng)沒(méi)有第二名，只有做到第一名，然后就可以通過(guò)壟斷賺大錢(qián)。于是，當互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)確認一個(gè)“新玩意兒”被市場(chǎng)認可且有需求缺口之后，馬上就是堆積資本的燒錢(qián)大戰。戰斗到最后，兩三家合并了事，然后壟斷賺錢(qián)。

但以上現象只是少數情況下的粗略歸納，即不嚴密，條件也不清晰。我們知道，BAT分別壟斷了一塊大業(yè)務(wù)，后來(lái)新浪壟斷了微博，58同城壟斷了雜項交易，滴滴壟斷了網(wǎng)約車(chē)。

一

接下來(lái)先說(shuō)美團進(jìn)入打車(chē)行業(yè)這件事。程維和王興吃了頓飯，說(shuō)第二天王興就進(jìn)入打車(chē)行業(yè)了，程維還是從報道中得知的。然后，程維接受了一個(gè)采訪(fǎng)，引用了成吉思汗的一句話(huà)：“爾要戰，便戰。”據說(shuō)，后來(lái)程維和王興又見(jiàn)面了，程維問(wèn)：“你為啥進(jìn)入打車(chē)行業(yè)呢？”王興說(shuō)：“試試。”

這些段子挺有趣，也挺能說(shuō)明問(wèn)題。王興盡管能戰，但蒼蠅不叮無(wú)縫的蛋，美團之所以能進(jìn)打車(chē)行業(yè)，是因為網(wǎng)約車(chē)是偽壟斷。我在今年1月1號寫(xiě)了一篇《美團入侵打車(chē)，勝算幾何》，預測過(guò)王興能搞定這件事。程維的自信來(lái)源于實(shí)證，就是他干掉了300多家網(wǎng)約車(chē)公司，憑什么你就能進(jìn)入。王興的“試試”來(lái)源于分析，打車(chē)的人有30%是去吃飯，我就是干吃飯生意的，為啥就不能一勺燴，來(lái)個(gè)Total Solution？

3月21日，美團在南京培育了10個(gè)月，然后三天奪得大約30%的市場(chǎng)份額，這個(gè)數字一定會(huì )在今后的營(yíng)銷(xiāo)史上被當做案例，并反復解讀。

還有一個(gè)段子問(wèn)，滴滴的核心競爭力到底是什么？答曰：我們即能壓榨司機，又能糊弄顧客。假段子，真情況。網(wǎng)約車(chē)相對傳統出租車(chē)到底有多少優(yōu)勢？這才是最本質(zhì)的問(wèn)題。我還初步調研過(guò)傳統出租車(chē)的管理成本，空駛率之類(lèi)的情況?；窘Y論是傳統出租車(chē)的管理成本、空駛率并不高，也就是其實(shí)可提升空間有限。提升的空間才是你的競爭優(yōu)勢，這是理論分析，很多的時(shí)候，理論分析比實(shí)證還有效。起碼實(shí)證需要實(shí)操，要花錢(qián)花代價(jià)，理論分析有預見(jiàn)性。干掉300多個(gè)對手只是實(shí)證，所以并不嚴密。

從資方的角度說(shuō)，網(wǎng)約車(chē)有啥優(yōu)勢可以挖掘呢？就是后臺得到了起點(diǎn)和終點(diǎn)的數據，根據這個(gè)，可以“挑活”。這是傳統出租車(chē)做不到的，能“挑活”可以榨取的商業(yè)價(jià)值就多一些，比如不合適的活，我不派單，我不拉你。要拉也可以，你要加價(jià)。銷(xiāo)售的一方掌握了信息優(yōu)勢，消費的一方必然喪失砍價(jià)能力。如果銷(xiāo)售方利用這種優(yōu)勢，消費方就會(huì )有各種不滿(mǎn)等等。

這個(gè)信息優(yōu)勢在誰(shuí)手里呢？如果司機可以搶單，司機擁有一半的信息優(yōu)勢收益。滴滴一開(kāi)始是司機搶單的，后來(lái)壟斷了之后，就派單了。當時(shí)我沒(méi)有琢磨這個(gè)套套，現在才整明白，這是為了上可壓榨司機，下可欺負顧客，把信息優(yōu)勢轉化成現金。

另外一件事是最近頻頻曝出攜程殺熟，某某宰客。炒作了好多年的大數據，終于發(fā)現它其實(shí)是用來(lái)殺熟的。這又歸結到交易最根本的古老定律——在買(mǎi)賣(mài)雙方博弈中，誰(shuí)的信息更多，誰(shuí)就相對更有優(yōu)勢?；ヂ?lián)網(wǎng)企業(yè)終于發(fā)現如何利用信息坑蒙拐騙。

二

第二件事，通過(guò)共享單車(chē)的補貼大戰、滴滴的偽壟斷被破等等，說(shuō)明了互聯(lián)網(wǎng)相關(guān)應用已經(jīng)是一個(gè)啃骨頭的戰爭，肉都被以前那些人吃完了。

騰訊賺了700多億，誰(shuí)都眼紅。騰訊也眼紅阿里，阿里也眼紅騰訊，但是都搞不定。與打車(chē)、送外賣(mài)、搞共享單車(chē)相比，BAT的業(yè)務(wù)太甜了，甜來(lái)源于真實(shí)的壟斷，以及他們業(yè)務(wù)對計算機的倚重度遠遠大于對人員的倚重度。計算機具有成本低、免管理的巨大優(yōu)勢，所以這些公司都成了印鈔機。

互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)利用手機可搜身攜帶、可定位的特性，開(kāi)發(fā)出一些新業(yè)務(wù)，但這些業(yè)務(wù)都涉及巨大的地面基礎服務(wù)。也就是說(shuō)，他們是互聯(lián)網(wǎng)+，而不是互聯(lián)網(wǎng)?；ヂ?lián)網(wǎng)+“小于”互聯(lián)網(wǎng)。

馬云以前說(shuō)永遠不進(jìn)入游戲行業(yè)，因為那是害人的東西。去年，燒了32個(gè)億進(jìn)入包括游戲在內的綜合文娛，基本上顆粒無(wú)收。

所以投資者要看清楚，互聯(lián)網(wǎng)不能按照互聯(lián)網(wǎng)的方法干，業(yè)績(jì)認可這個(gè)規律，可能還有3年～5年的時(shí)間。每個(gè)規律都要燒很多錢(qián)，之后人們才明白。然后這個(gè)規律延伸到下一個(gè)領(lǐng)域，再燒錢(qián)，再上當，再修正，這就是實(shí)踐先于理論的道理。

就算有理論，提前把規律看清楚了，還是不會(huì )有人信的。比如，我上面總結的，假設借馬云之口說(shuō)出來(lái)，也就是炒作一下而已，人們該咋干還是咋干。馬云說(shuō)錯的、沒(méi)搞定的事多了去了。

人們挖金子的過(guò)程是什么？

就是發(fā)現金子，越挖越甜，收益越來(lái)越大。然后進(jìn)入拐點(diǎn)，挖出的礦石難度大，成本高，豐度低。最后價(jià)值兜不住成本，礦脈廢棄?；ヂ?lián)網(wǎng)也一樣，最近發(fā)現的應用其實(shí)都是啃骨頭，沒(méi)啥大意思，但這個(gè)道理人們還沒(méi)有整明白。

三

360回歸，最高市值4000億。雖然一路狂跌，但還有2800億。從理論分析上說(shuō)，美股給出的市值算是公道的。

為什么呢？

因為360以工具類(lèi)應用為切入點(diǎn)，工具性應用是很不堅固的。有一天，我翻看手機中“應用商店”的市場(chǎng)分布，華為竟然24%，位列第二。騰訊的應用寶38%，位列第一。這個(gè)數據很能說(shuō)明問(wèn)題，工具類(lèi)應用“天然”屬于手機公司。

我再做個(gè)預測，因為在電梯間被瓜子二手車(chē)、毛豆新車(chē)網(wǎng)騷擾得有點(diǎn)煩。我把話(huà)撂在這里，二手車(chē)的商業(yè)模式湊合，新車(chē)網(wǎng)根本就沒(méi)戲。

因為，車(chē)廠(chǎng)就那么幾家，假如將來(lái)很多人上網(wǎng)買(mǎi)車(chē)，顧客為啥不上廠(chǎng)家的網(wǎng)站呢？廠(chǎng)家憑啥就干不了這事呢？

還有一點(diǎn)，車(chē)這個(gè)東西價(jià)格少的也有10多萬(wàn)，用戶(hù)購買(mǎi)介入度高，用戶(hù)會(huì )有通過(guò)原廠(chǎng)商渠道購買(mǎi)的傾向性。一個(gè)很簡(jiǎn)單的比方，你買(mǎi)10臺聯(lián)想筆記本找代理，買(mǎi)500臺你肯定找聯(lián)想談啊。這里面的商業(yè)邏輯是相同的。