所有涉及互聯(lián)網的項目，起源一定是拼命燒錢，燒死敵人就OK?；ヂ?lián)網整了二十多年，人們發(fā)現(xiàn)燒錢是最靠譜的、最主流的戰(zhàn)法。

互聯(lián)網企業(yè)燒錢大戰(zhàn)背后的邏輯，是人們發(fā)現(xiàn)互聯(lián)網沒有第二名，只有做到第一名，然后就可以通過壟斷賺大錢。于是，當互聯(lián)網企業(yè)確認一個“新玩意兒”被市場認可且有需求缺口之后，馬上就是堆積資本的燒錢大戰(zhàn)。戰(zhàn)斗到最后，兩三家合并了事，然后壟斷賺錢。

但以上現(xiàn)象只是少數(shù)情況下的粗略歸納，即不嚴密，條件也不清晰。我們知道，BAT分別壟斷了一塊大業(yè)務，后來新浪壟斷了微博，58同城壟斷了雜項交易，滴滴壟斷了網約車。

一

接下來先說美團進入打車行業(yè)這件事。程維和王興吃了頓飯，說第二天王興就進入打車行業(yè)了，程維還是從報道中得知的。然后，程維接受了一個采訪，引用了成吉思汗的一句話：“爾要戰(zhàn)，便戰(zhàn)。”據(jù)說，后來程維和王興又見面了，程維問：“你為啥進入打車行業(yè)呢？”王興說：“試試。”

這些段子挺有趣，也挺能說明問題。王興盡管能戰(zhàn)，但蒼蠅不叮無縫的蛋，美團之所以能進打車行業(yè)，是因為網約車是偽壟斷。我在今年1月1號寫了一篇《美團入侵打車，勝算幾何》，預測過王興能搞定這件事。程維的自信來源于實證，就是他干掉了300多家網約車公司，憑什么你就能進入。王興的“試試”來源于分析，打車的人有30%是去吃飯，我就是干吃飯生意的，為啥就不能一勺燴，來個Total Solution？

3月21日，美團在南京培育了10個月，然后三天奪得大約30%的市場份額，這個數(shù)字一定會在今后的營銷史上被當做案例，并反復解讀。

還有一個段子問，滴滴的核心競爭力到底是什么？答曰：我們即能壓榨司機，又能糊弄顧客。假段子，真情況。網約車相對傳統(tǒng)出租車到底有多少優(yōu)勢？這才是最本質的問題。我還初步調研過傳統(tǒng)出租車的管理成本，空駛率之類的情況。基本結論是傳統(tǒng)出租車的管理成本、空駛率并不高，也就是其實可提升空間有限。提升的空間才是你的競爭優(yōu)勢，這是理論分析，很多的時候，理論分析比實證還有效。起碼實證需要實操，要花錢花代價，理論分析有預見性。干掉300多個對手只是實證，所以并不嚴密。

從資方的角度說，網約車有啥優(yōu)勢可以挖掘呢？就是后臺得到了起點和終點的數(shù)據(jù)，根據(jù)這個，可以“挑活”。這是傳統(tǒng)出租車做不到的，能“挑活”可以榨取的商業(yè)價值就多一些，比如不合適的活，我不派單，我不拉你。要拉也可以，你要加價。銷售的一方掌握了信息優(yōu)勢，消費的一方必然喪失砍價能力。如果銷售方利用這種優(yōu)勢，消費方就會有各種不滿等等。

這個信息優(yōu)勢在誰手里呢？如果司機可以搶單，司機擁有一半的信息優(yōu)勢收益。滴滴一開始是司機搶單的，后來壟斷了之后，就派單了。當時我沒有琢磨這個套套，現(xiàn)在才整明白，這是為了上可壓榨司機，下可欺負顧客，把信息優(yōu)勢轉化成現(xiàn)金。

另外一件事是最近頻頻曝出攜程殺熟，某某宰客。炒作了好多年的大數(shù)據(jù)，終于發(fā)現(xiàn)它其實是用來殺熟的。這又歸結到交易最根本的古老定律——在買賣雙方博弈中，誰的信息更多，誰就相對更有優(yōu)勢?；ヂ?lián)網企業(yè)終于發(fā)現(xiàn)如何利用信息坑蒙拐騙。

二

第二件事，通過共享單車的補貼大戰(zhàn)、滴滴的偽壟斷被破等等，說明了互聯(lián)網相關應用已經是一個啃骨頭的戰(zhàn)爭，肉都被以前那些人吃完了。

騰訊賺了700多億，誰都眼紅。騰訊也眼紅阿里，阿里也眼紅騰訊，但是都搞不定。與打車、送外賣、搞共享單車相比，BAT的業(yè)務太甜了，甜來源于真實的壟斷，以及他們業(yè)務對計算機的倚重度遠遠大于對人員的倚重度。計算機具有成本低、免管理的巨大優(yōu)勢，所以這些公司都成了印鈔機。

互聯(lián)網企業(yè)利用手機可搜身攜帶、可定位的特性，開發(fā)出一些新業(yè)務，但這些業(yè)務都涉及巨大的地面基礎服務。也就是說，他們是互聯(lián)網+，而不是互聯(lián)網?；ヂ?lián)網+“小于”互聯(lián)網。

馬云以前說永遠不進入游戲行業(yè)，因為那是害人的東西。去年，燒了32個億進入包括游戲在內的綜合文娛，基本上顆粒無收。

所以投資者要看清楚，互聯(lián)網不能按照互聯(lián)網的方法干，業(yè)績認可這個規(guī)律，可能還有3年～5年的時間。每個規(guī)律都要燒很多錢，之后人們才明白。然后這個規(guī)律延伸到下一個領域，再燒錢，再上當，再修正，這就是實踐先于理論的道理。

就算有理論，提前把規(guī)律看清楚了，還是不會有人信的。比如，我上面總結的，假設借馬云之口說出來，也就是炒作一下而已，人們該咋干還是咋干。馬云說錯的、沒搞定的事多了去了。

人們挖金子的過程是什么？

就是發(fā)現(xiàn)金子，越挖越甜，收益越來越大。然后進入拐點，挖出的礦石難度大，成本高，豐度低。最后價值兜不住成本，礦脈廢棄?；ヂ?lián)網也一樣，最近發(fā)現(xiàn)的應用其實都是啃骨頭，沒啥大意思，但這個道理人們還沒有整明白。

三

360回歸，最高市值4000億。雖然一路狂跌，但還有2800億。從理論分析上說，美股給出的市值算是公道的。

為什么呢？

因為360以工具類應用為切入點，工具性應用是很不堅固的。有一天，我翻看手機中“應用商店”的市場分布，華為竟然24%，位列第二。騰訊的應用寶38%，位列第一。這個數(shù)據(jù)很能說明問題，工具類應用“天然”屬于手機公司。

我再做個預測，因為在電梯間被瓜子二手車、毛豆新車網騷擾得有點煩。我把話撂在這里，二手車的商業(yè)模式湊合，新車網根本就沒戲。

因為，車廠就那么幾家，假如將來很多人上網買車，顧客為啥不上廠家的網站呢？廠家憑啥就干不了這事呢？

還有一點，車這個東西價格少的也有10多萬，用戶購買介入度高，用戶會有通過原廠商渠道購買的傾向性。一個很簡單的比方，你買10臺聯(lián)想筆記本找代理，買500臺你肯定找聯(lián)想談啊。這里面的商業(yè)邏輯是相同的。