轉型這件事情到底有多難?

2018年的夏天對互金行業(yè)來(lái)說(shuō)是“六月飛雪”，那是一個(gè)比寒冬更難熬的夏天。

如今，一年過(guò)去了，互金公司過(guò)得還好嗎?

從近期發(fā)布的多家上市互金公司財報數據中或許可以一窺行業(yè)的現狀以及未來(lái)的走向。

切換賽道

截至8月23日，趣店、拍拍貸和小贏(yíng)科技已發(fā)布2019年第二季度財報，三者的利潤數據表現都非常亮眼。但值得注意的是，“機構資金”已經(jīng)成為財報中越來(lái)越重要的數據。而盈利情況的良好表現也和這一數據息息相關(guān)。

截至第二季度末，趣店共與100余家持牌金融機構保持良好的合作關(guān)系，合作資金余額增長(cháng)至287億元，同比增長(cháng)91.8%。

拍拍貸方面，2019年第二季度通過(guò)機構資金合作伙伴的撮合額占比從2019年第一季度的30.9%增長(cháng)到了44.8%，而在2018年第四季度時(shí)這一數據為20.4%。該公司透露，目前其已有20多家機構資金合作伙伴，第二季度機構資金合作伙伴的撮合額貢獻了40.2%的經(jīng)營(yíng)收入。

小贏(yíng)科技也已獲得金融機構正式授信264億元。第二季度機構資金占比達到26.7%，較今年第一季度的10.4%大幅提升16.3個(gè)百分點(diǎn)。

此外，7月25日，金融科技企業(yè)玖富數科向美國證券交易委員會(huì )遞交的招股書(shū)中也提到，在撮合的貸款中，機構資金從2019年3月底的10億元增至6月底的57億元，機構資金占比從2019年3月底的約10.5%增長(cháng)到了6月底的58%。

而上述這些數據背后釋放出了一個(gè)明顯信號：后續，越來(lái)越多的網(wǎng)貸公司將繼續發(fā)力助貸業(yè)務(wù)，甚至全面轉型成助貸機構。

某頭部互金公司內部人士對《國際金融報》記者透露，今年第四季度，他們將正式宣布品牌升級，全面轉型助貸。

華北地區某上市互金公司中層管理人員陳超(化名)也對《國際金融報》記者坦言，此前，不少網(wǎng)貸頭部平臺發(fā)力助貸業(yè)務(wù)更多是希望在吸納用戶(hù)的同時(shí)也將目光關(guān)注于多元化發(fā)展，以分散單一網(wǎng)貸業(yè)務(wù)可能帶來(lái)的風(fēng)險和提高整體運營(yíng)效率。

“但后來(lái)發(fā)現，助貸業(yè)務(wù)可能成為我們轉型的唯一可能。”陳超說(shuō)。

記者注意到，此前，國內第二家赴美上市的網(wǎng)貸平臺信而富在陷入退市危機后便宣布了一項轉型計劃，稱(chēng)將與Hongkong Outjoy Education Technology Co.,Ltd.成立新公司，主營(yíng)以機構資金為放款主體的助貸業(yè)務(wù)。

進(jìn)退維谷

轉型勢在必行，但要怎么轉呢?

陳超無(wú)奈地表示，類(lèi)似于他所在的擁有大量網(wǎng)貸業(yè)務(wù)的互金上市公司，正陷入一個(gè)進(jìn)退維谷的局面。

一方面，伴隨著(zhù)各地監管部門(mén)紛紛約談轄區內的各家網(wǎng)貸平臺，針對“三降”的要求還在繼續，對大部分網(wǎng)貸平臺而言并沒(méi)有太大的利潤空間。

另一方面，陳超將“轉型”這件事情的難度比喻成“千軍萬(wàn)馬過(guò)獨木橋”。

轉型這件事情到底有多難?

麻袋研究院高級研究員王詩(shī)強在接受《國際金融報》記者采訪(fǎng)時(shí)坦言，目前P2P網(wǎng)貸平臺轉型主要是三個(gè)方向，但是金融機構與有網(wǎng)貸背景的平臺合作比較謹慎，因此每條路都比較困難。

具體來(lái)看，轉型路徑主要有以下三條：

第一，轉型助貸機構，為持牌金融機構導流，輸出風(fēng)控技術(shù)。

不過(guò)，對于這一條路，王詩(shī)強指出，由于網(wǎng)貸借款客戶(hù)群體屬于次貸人群，這些客戶(hù)根本就不是銀行等傳統金融機構主要服務(wù)對象。

蘇寧金融研究院院長(cháng)助理薛洪言認為，助貸是好事，有助于推動(dòng)信貸資源的優(yōu)化配置，擴大信貸融資的覆蓋面，降低實(shí)體經(jīng)濟尤其是小微企業(yè)融資成本。但是，助貸也有其自身的邊界，根據合作協(xié)議安排，銀行是最終風(fēng)險的承擔者，對銀行的風(fēng)險評估和貸后管理能力提出了相當高的要求，若銀行不滿(mǎn)足這些基本條件，靠助貸做大規模并跨區域經(jīng)營(yíng)，會(huì )造成相關(guān)銀行的信用風(fēng)險過(guò)載，給銀行體系的穩定性帶來(lái)潛在風(fēng)險隱患。

第二，申請或者參股互聯(lián)網(wǎng)小貸、消費金融公司或者商業(yè)銀行，成為持牌機構，然后開(kāi)展消費金融及小微企業(yè)貸業(yè)務(wù)。

對此，王詩(shī)強談到，不管哪一個(gè)牌照，現在都很難獲得，互聯(lián)網(wǎng)小貸暫停申請，消費金融公司股東背景要求較高，商業(yè)銀行更不用提了。

第三，為金融機構提供金融科技服務(wù)，如提供消費金融系統，智能語(yǔ)音機器人、風(fēng)控模型、輿情監控等。

王詩(shī)強對記者表示，當前網(wǎng)貸技術(shù)并不成熟，應用效果不佳。如智能語(yǔ)音機器人只能擁有還款提醒，逾期超過(guò)一個(gè)星期的客戶(hù)催收效果不理想。

“除了頭部幾家網(wǎng)貸平臺在股東背景、消費金融風(fēng)控經(jīng)驗積累方面有一定競爭優(yōu)勢外，絕大部分網(wǎng)貸平臺沒(méi)有核心競爭力，包括一些規模幾十億，甚至百億級的平臺也不例外，這導致網(wǎng)貸平臺外部合作處處碰壁。”王詩(shī)強指出，這也是為什么還有大量網(wǎng)貸平臺沒(méi)有轉型退出的主要原因——無(wú)路可退。

“在當前的監管和外部市場(chǎng)環(huán)境下，未來(lái)還會(huì )有大量網(wǎng)貸平臺被迫退出。如果監管部門(mén)對于助貸業(yè)務(wù)政策不再收緊，少量頭部平臺會(huì )通過(guò)助貸業(yè)務(wù)重獲新生。”王詩(shī)強說(shuō)。

“圍城”內外

堅守還是離開(kāi)?

8月7日，在第六個(gè)JIMU 87品牌日上，積木拼圖集團CEO董駿說(shuō)，大約一年前，積木拼圖集團旗下的積木盒子所在的P2P行業(yè)經(jīng)歷了一場(chǎng)巨大的考驗，大量企業(yè)被淘汰，留下來(lái)的也都帶著(zhù)或多或少的傷痕。

但讓董駿驕傲的是：“我們沒(méi)有一個(gè)核心團隊離開(kāi)，哪怕抱怨因為這份事業(yè)給自己帶來(lái)的各種壓力和尷尬都沒(méi)有。我想借這個(gè)機會(huì )感謝各位兄弟姐妹們，生命不止眼前的茍且，還有未來(lái)的茍且，但還是會(huì )有的詩(shī)和遠方的田野。”

但在這樣的行業(yè)整體“陣痛期”中，像董駿這樣愿意堅守的“笨小孩”真的不太多?；ソ鹦袠I(yè)似乎也正在變成一座圍城，唯一不同的是，在這座圍城里，城里的人想出來(lái)，但城外真的想進(jìn)去的人卻不那么多。

某互金公司原公關(guān)經(jīng)理張權(化名)對《國際金融報》記者笑談到，他們曾有一個(gè)十多人的互金圈公關(guān)微信群，今年初互相聊起來(lái)時(shí)才發(fā)現原來(lái)這個(gè)微信群里的人都已經(jīng)不在互金行業(yè)了。

某消費金融公司人士也對記者表示，他們在發(fā)布招聘需求后的幾天內，收到了多封來(lái)自多個(gè)知名網(wǎng)貸平臺求職者的簡(jiǎn)歷。

一位已離開(kāi)互金行業(yè)的人士回憶起當時(shí)再求職的情景時(shí)說(shuō)，“當時(shí)我在找下家時(shí)唯一的一個(gè)要求就是，不進(jìn)互金公司。”

曾在某知名網(wǎng)貸平臺工作的劉曉天，在入職一年半后也選擇了離開(kāi)。“我并不僅僅是離開(kāi)這個(gè)網(wǎng)貸平臺，更是離開(kāi)這個(gè)行業(yè)。行業(yè)政策和我一年多前入職時(shí)并沒(méi)有區別，政策依舊未見(jiàn)明朗態(tài)勢，網(wǎng)貸平臺‘三降’要求繼續，后續網(wǎng)貸平臺想要發(fā)展只會(huì )越來(lái)越困難。當然，不能一棒子打死全行業(yè)，部分頭部平臺依舊有發(fā)展的可能，但是這個(gè)洗牌過(guò)程太漫長(cháng)、太艱辛也太殘酷，對我而言，現在馬上換賽道或許是一個(gè)更好的選擇。”她說(shuō)。

在行業(yè)的動(dòng)蕩期，有人選擇離開(kāi)，但也有頭部公司“高薪攬才”。

幾個(gè)月前，張磊(化名)以非常具有競爭力的薪資進(jìn)入了全國某頭部互金公司的戰略投資部門(mén)，而在這個(gè)部門(mén)中不乏從咨詢(xún)巨頭、世界知名投行等過(guò)來(lái)的人才。

2015年駛入快車(chē)道的互金行業(yè)在經(jīng)歷了三年爆發(fā)式發(fā)展后回歸更加平靜的狀態(tài)，而從這座圍城中走出去的人和那些剛剛進(jìn)入圍城的人，無(wú)疑都是這個(gè)行業(yè)的見(jiàn)證人。

統計數據顯示，截至2019年7月31日，全國在運營(yíng)平臺數量為920家，環(huán)比下降1.18%;而在2016年10月，全國在運營(yíng)平臺數量為2383家，數量減少一半有余。2017年底，網(wǎng)絡(luò )借貸行業(yè)總體貸款余額已達到12245.87億元，而截至今年7月31日這一數據為9502.51億元，下降逾20%。

業(yè)內人士曾以為，捱過(guò)2018年最寒冷的夏天，互金行業(yè)或許會(huì )迎來(lái)下一個(gè)驕陽(yáng)似火的繁盛期?？墒沁@一年來(lái)，行業(yè)依舊起起伏伏，不少平臺曲終散場(chǎng)，不少從業(yè)人員來(lái)了又走。

立秋已至，過(guò)完了2019年的盛夏，能迎來(lái)明年春陽(yáng)的公司還將剩多少?

本文來(lái)源：億歐網(wǎng)